پیش‌بینی قیمت جهانی طلا؛ مذاکرات اسلام‌آباد اونس را به کانال ۵۰۰۰ دلار برمی‌گرداند؟

فرارو- طلا زبان سیاستمداران را بهتر از خودشان می‌فهمد. به همین دلیل در روزهای آینده، پیش‌بینی قیمت اونس بیش از آنکه به نمودارها بستگی داشته باشد از تیتر اخبار خبرگزاری‌ها تاثیر می‌پذیرد.

به گزارش فرارو؛ نبض اقتصاد جهان این روزها در اسلام‌آباد می‌تپد، شهری که میزبان مذاکرات ایران و آمریکا است. بازارهای مالی که همیشه از ابهام و درگیری بیزارند در جریان تنش‌های اخیر یکی از عجیب‌ترین دوره‌های نوسانی خود را تجربه کردند و قیمت جهانی طلا در این مدت با شلیک موشک‌ها داغ ‌شد و پس از برقراری آتش‌بس موقت پایین آمد. ادامه این روند به نتیجه مذاکرات ایران و آمریکا بستگی دارد. در گزارش زیر به واکاوی رفتار اونس می‌پردازیم.

جدول روند قیمت جهانی طلا؛ تغییرات قیمت اونس قبل و بعد از جنگ

شوک به قیمت جهانی طلا؛ وقتی اونس از مرز ۵۲۰۰ دلار گذشت

رشد قیمت جهانی طلا پس از ثبت رکورد تاریخی ۵۴۰۰ دلار در اوایل بهمن سال گذشته متوقف شده بود و اونس حتی تا ۴۶۶۶ دلار عقب رفت؛ با این حال وقتی لفاظی و تهدیدهای ترامپ به واسطه جابه‌جایی ناوها و ادوات نظامی شدت گرفت طلای جهانی به محدوده ۴۸۷۷ دلار صعود کرد و یک روز قبل از آغاز رسمی درگیری‌ها توانست خود را به ۵۱۹۴ دلار برساند.

این یک واکنش کلاسیک است. وقتی ثبات جهان به خطر می‌افتد، به طور غریزی سرمایه‌گذاران از بازارهای پرریسک مثل بورس خارج می‌شوند و به دامن طلا پناه می‌آورند. به این ترتیب در اولین روز جنگ یعنی ۹ اسفند، قیمت طلا تا آستانه ۵۲۵۲ دلار بالا رفت.

راز عقب‌نشینی اونس در اوج بحران؛ چرا قیمت طلا ناگهان ریزش کرد؟

نکته عجیبی در داده‌ها وجود دارد که شاید برای مردم عادی سوال‌برانگیز باشد. قیمت جهانی طلا روز شنبه ۱۶ اسفند و در حالی که یک هفته از شروع جنگ می‌گذشت به ۵۱۵۱ دلار کاهش پیدا کرد و یک هفته بعد به ۵۰۱۳ دلار رسید. دلیل این اتفاق چیست؟

روانشناسی بازار می‌گوید فعالان و معامله‌گران معمولاً تنش‌ها و اتفاقات را پیش‌خور می‌کنند. یعنی تمام ترس و وحشت خود را در همان روزهای اول به کار می‌گیرند اما وقتی جنگ به یک روال تبدیل شد و بدترین سناریوها تحقق پیدا نکرد، معامله‌گران به شناسایی سود روی می‌آورند. آن‌ها طلاهایی که در قیمت پایین خریده بودند را می‌فروشند تا به پول نقد تبدیل کنند.

سقوط آزاد در میانه تنش‌ها؛ معمای ۴۵۰۰ دلاری شدن قیمت جهانی طلا

بسیاری انتظار داشتند در جریان درگیری‌ها، قیمت جهانی طلا سقف‌ جدیدی را فتح کند و مثلا رکورد تاریخی ۵۴۰۰ دلار در اوایل بهمن سال گذشته را پشت سر بگذارد اما در کمال تعجب طی روزهای ابتدای فروردین ۱۴۰۵ شاهد سقوط قیمت به محدوده ۴۵۰۰ دلار بودیم و اونس در ۵ فروردین به ۴۵۲۴ دلار رسید!

این اتفاق دو دلیل عمده داشت؛ یکی فشار دلار و دیگری فروش اجباری. هنگام جنگ، گاهی دلار آمریکا به عنوان ارز ذخیره جهانی چنان قدرتمند می‌شود که طلا را به پایین می‌کشد.

از سوی دیگر بسیاری از بانک‌ها و نهادهای مالی بزرگ برای جبران خسارت‌های خود در بازارهای دیگر (مثل سقوط بورس‌های جهانی)، مجبور می‌شوند ذخایر طلای خود را بفروشند تا ورشکسته نشوند. چنین عرضه سنگینی، قیمت اونس را موقتاً سرکوب کرد.

شوک ترامپ به بازار طلا؛ بازگشت روند صعودی با تهدید زیرساخت‌‌‌ها

آرامش دوام چندانی نداشت. در اواسط فروردین وقتی تهدیدات جدیدی درباره حمله به زیرساخت‌ها مطرح شد، قیمت دوباره به فاز صعودی قدم گذاشت و در ۱۸ فروردین، یعنی یک روز پیش از اعلام آتش‌بس، شاهد بودیم قیمت جهانی طلا دوباره به ۴۷۱۱ دلار رسید. این یکی هم کاملا طبیعی است چون ریسک سیاسی می‌تواند مثل آهنربا قیمت را بالا بکشد.

اگر مذاکرات در پاکستان به نتیجه ملموس و توافق پایدار ختم شود، احتمال بازگشت قیمت اونس به محدوده ۴۲۰۰ تا ۴۴۰۰ دلار قوت می‌گیرد

تاثیر مذاکرات اسلام‌آباد بر قیمت طلا؛ اونس در انتظار توافق ایران و آمریکا

با اعلام آتش‌بس در ۱۹ فروردین و برنامه‌ریزی برای شروع مذاکرات در پاکستان، بازار وارد فاز جدیدی شده است. روز شنبه ۲۲ فروردین ۱۴۰۵، در حالی که هیات‌های ایرانی و آمریکایی آماده می‌شوند در اسلام‌آباد پشت میز بنشینند، قیمت جهانی طلا در محدوده ۴۷۴۵ تا ۴۷۵۲ دلار دچار نوسان است.

چنین وضعیتی از بلاتکلیفی معامله‌گران خبر می‌دهد؛ بازار هنوز دلیل موجهی برای سقوط به کانال زیر ۴۵۰۰ دلار ندارد و از طرف دیگر زورش برای بازگشت به ۵۲۰۰ دلار کافی نیست. معامله‌گران در رصد اخبار پاکستان هستند و هر کلمه و هر بیانیه مشترکی می‌تواند جهت بعدی اونس را تعیین کند.

پیش‌بینی قیمت جهانی طلا؛ تحلیل سناریوهای صعودی و نزولی اونس

سرنوشت بازار طلا در روزهای آینده به میز مذاکرات در اسلام‌آباد گره خورده است. برای اینکه بدانیم با تخلیه کامل حباب جنگ و ریزش قیمت‌ها روبرو می‌شویم یا یک جهش خیره‌کننده دیگر در انتظار اونس خواهد بود، باید دو سناریوی اصلی را با دقت کالبدشکافی کنیم.

سناریوی اول؛ تاثیر صلح و توافق سیاسی بر ریزش قیمت طلا

اگر مذاکرات در پاکستان به نتیجه ملموس و توافق پایدار ختم شود، ریزش قیمت جهانی طلا قابل تصور است. در این صورت، سایه جنگ از روی قیمت اونس برداشته می‌شود و احتمال بازگشت قیمت به محدوده ۴۲۰۰ تا ۴۴۰۰ دلار قوت می‌گیرد چون قیمت طلا با قیمت طلا میانه‌ خوبی ندارد.

سناریوی دوم؛ شکست مذاکرات و خیز دوباره اونس برای کانال ۵۰۰۰ دلار

اگر اخبار رسیده از اسلام‌آباد ناامیدکننده باشد یا همان‌طور که در روزهای اخیر شاهد بودیم، درگیری‌ها در مناطقی مثل لبنان شدت بگیرد، قیمت جهانی طلا دوباره به سمت ۵۰۰۰ دلار خیز برخواهد داشت. اونس ثابت کرده پتانسیل جهش‌های ۱۰۰ دلاری در یک روز را دارد.

تحلیل تکنیکال قیمت اونس؛ مرزهای حساس حمایت و مقاومت

نقطه ۴۷۵۰ دلار از نظر فنی یک مرز حیاتی است. اگر قیمت بتواند بالای این سطح تثبیت شود، هدف بعدی ۴۸۸۰ دلار (قیمت قبل از جنگ) خواهد بود ولی اگر مذاکرات موفقیت‌آمیز باشد، اولین ایستگاه سقوط ۴۶۰۰ دلار و پس از آن ۴۵۰۰ دلار خواهد بود.

بهترین استراتژی خرید طلا؛ توصیه به سرمایه‌گذاران در بازار پرنوسان

خرید پله‌ای در شرایط پرنوسان فعلی بهترین استراتژی است چون بازار طلا در حال حاضر به دریایی طوفانی شباهت دارد و سرنوشتش به اخبار سیاسی گره خورده است.

• اگر دنبال سرمایه‌گذاری بلندمدت هستید: نوسانات فعلی نباید شما را بترساند. طلا ثابت کرده همیشه در بلندمدت ارزش خود را حفظ می‌کند.
• اگر دنبال سود کوتاه‌مدت هستید: مراقب باشید چون در روزهای مذاکره، بازار می‌تواند در عرض چند دقیقه تغییر جهت دهد یا حتی زیرورو شود.

پیش‌بینی قیمت جهانی طلا؛ اونس به کدام سو می‌رود؟

قیمت جهانی طلا در جریان درگیری‌های اخیر رفتار پرنوسانی داشت و از قله ۵۲۵۱ دلاری تا کف ۴۵۲۴ دلاری را به چشم دید. اکنون که چشم‌ها به پاکستان دوخته شده است، طلا ترجیح می‌دهد استراحت کند اما این استراحت طولانی نخواهد بود چون کوچک‌ترین خبر یا حتی یک شایعه کوچک قیمت اونس را به حرکت درخواهد آورد.